Działalność kredytowa
Bankowość
Oskar Kowalewski
Umowa kredytu bankowego
art. 69 Prawa bankowego z dn. 29 sierpnia 1997 r.
...przez umowę kredytu bank zobowiązuje się oddać do
dyspozycji kredytobiorcy na czas oznaczony w umowie
kwotę środków pienięŜnych z przeznaczeniem na
ustalony cel, a kredytobiorca zobowiązuje się do
korzystania z niej na warunkach określonych w umowie,
zwrotu kwoty wykorzystanego kredytu wraz z odsetkami
w oznaczonych terminach spłaty oraz zapłaty prowizji od
udzielonego kredytu...
Umowa kredytu bankowego
art. 74 Prawa bankowego z dn. 29 sierpnia 1997 r.
W czasie obowiązywania umowy kredytu
kredytobiorca jest obowiązany przedstawienia na
Ŝądanie banku informacje i dokumenty niezbędne
do oceny jego sytuacji finansowej i gospodarczej
oraz umoŜliwiające kontrolę wykorzystania i
spłaty kredytu.
Elementy umowy kredytowej
Umowa kredytu zastrzega formę pisemną (ad probationem) i określając
jednocześnie jej podstawowe elementy:
1) strony umowy, czyli kredytodawcę i kredytobiorcę,
2) kwotę i walutę udzielonego kredytu,
3) cel, na który kredyt został udzielony,
4) zasady i termin spłaty kredytu oraz wysokość prowizji i
oprocentowania, jak i warunki jego zmiany,
5) postanowienia dotyczące zabezpieczenia kredytu,
6) zakres uprawnień banku związanych z kontrolą wykorzystania i
spłaty kredytu,
7) warunki dokonywania zmian i rozwiązania umowy.
Struktura podmiotowa kredytów
dla sektora niefinansowego
Roczny wzrost kredytów
dla gospodarstw domowych: tempo wzrostu
Roczny wzrost kredytów
dla gospodarstw domowych: kwoty przyrostów
Gwarancja bankowa
art. 81 Prawa bankowego z dn. 29 sierpnia 1997 r.
Udzielanie gwarancji bankowych jest czynnością
bankową, zastrzeŜoną wyłącznie dla banków.
W przypadku udzielenia gwarancji bank nie
angaŜuje bezpośrednio swoich środków, a jedynie
podejmuje określone w umową ryzyko.
Udzielenie gwarancji ma bowiem na celu
zabezpieczenie naleŜytego wykonania róŜnego
rodzaju transakcji gospodarczych i ograniczenia
ryzyka ekonomicznego. Do bezpośredniego
zaangaŜowania środków banku dochodzi dopiero
w momencie realizacji gwarancji.
Gwarancja bankowa
art. 81 Prawa bankowego z dn. 29 sierpnia 1997 r.
Gwarancją bankową jest zobowiązaniem banku,
podjętym na podstawie zlecenia klienta
(zleceniodawcy gwarancji), do zapłaty
beneficjentowi gwarancji, na jego Ŝądanie i przy
zachowaniu warunków określonych w gwarancji,
określonej sumy pienięŜnej.
Banki mogą tworzyć konsorcjum w celu wspólnego
udzielenia gwarancji.
Elementy gwarancji
Oświadczenie banku o udzielenie gwarancji
przyjmuje w praktyce formę tzw. listu
gwarancyjnego. Niezbędnymi elementami
gwarancji są:
1. ustalenie wysokości kwoty wypłaconej
beneficjentowi,
2. ustalenie warunków uprawniających do Ŝądania
wypłaty,
3. ustalenie formy Ŝądania zapłaty,
4. ustalenie dokumentów stwierdzających spełnienie
wymogów wypłaty.
Klasyfikacja kredytów
• ze względu na walutę kredytu
– złotówkowe, dewizowe
• ze względu na okres wykorzystania i spłaty kredytu
–
(…)
…. Cena wykonania opcji put wynosi
200 jm. Premia opcyjna równa sie 50 jm. Następnie proszę sporządzić wykres funkcji
wypłat dla wystawcy opcji put i porównać go z wykresem otrzymanym dla banku
udzielającego kredytu dyskontowego.
Tabela. Przypływy pienięŜne wystawcy opcji put dla róŜnych wartości aktywa
bazowego
Wartość akcji
0
100
200
300
400
Wypłata netto dla
wystawcy opcji put
Opcyjny charakter umowy kredytowej i jego konsekwencje dla
wyceny.
Proszę określić wysokość przepływów pienięŜnych dla wystawcy jednorocznej
europejskiej opcji put (sprzedaŜy) dotyczącej akcji. Cena wykonania opcji put wynosi
200 jm. Premia opcyjna równa sie 50 jm. Następnie proszę sporządzić wykres funkcji
wypłat dla wystawcy opcji put i porównać go z wykresem otrzymanym dla banku
udzielającego kredytu dyskontowego.
Tabela…
… dla
wystawcy opcji put
-200
wartość akcji
Wniosek: Udzielenie kredytu jest równowaŜne wystawieniu
opcji put na aktywa kredytobiorcy z ceną wykonania równą
wartości zadłuŜenia.
(1) Wartość opcji put na akcje = f ( bieŜąca cena akcji, cena wykonania,
stopa wolna od ryzyka, zmienność
wartości akcji, termin wykonania opcji )
(2) Wartość kredytu z ryzykiem = g ( bieŜąca wartość aktywów, wartość
zadłuŜenia, stopa…
…. Graficzna ilustracja końcowej wartości kapitałów własnych zadłuŜonego
przedsiębiorstwa
w
artość kapitału w
łasnego
250
W
artość kapitału
w
łasn
ego
200
150
100
50
0
0
100
200
300
400
-50
-100
wartość aktywów
Wniosek: Wartość
rozpatrywać
jako
rynkową kapitałów własnych moŜna
wartość
opcji
call
na
aktywa
przedsiębiorstwa z ceną wykonania równą kwocie zadłuŜenia.
(3) Wartość kapitałów własnych = h (bieŜąca…
… marŜa odsetkowa
Celowy koszt kredytu
Maks. premia nad stopą bazową
Stopa bazowa
5.81%
4.50
10.31%
-2.50
7.81%
%
Stopa %
19
22
24
29
6
100%
4.50
5.00
6.80
6.60
5.15
waŜony
koszt %
0.86
1.10
1.63
1.91
0.31
5.81%
Kredyt konsumencki
Umowa o kredyt konsumencki to umowa, na mocy
której przedsiębiorca w zakresie swojej
działalności (czyli kredytodawca) udziela lub daje
przyrzeczenie udzielenia konsumentowi…
… oraz udzielonych przez bank zobowiązań
pozabilansowych obciąŜonych ryzykiem jednego podmiotu lub
podmiotów powiązanych kapitałowo lub organizacyjnie nie moŜe
przekroczyć (z zastrzeŜeniem art. 128 ust. 4) limitu koncentracji
wierzytelności, który wynosi:
1) 20% funduszy własnych banku w przypadku gdy którykolwiek z tych
podmiotów jest w stosunku do banku podmiotem dominującym lub zaleŜnym
albo jest podmiotem zaleŜnym od podmiotu dominującego wobec banku (z
zastrzeŜeniem art. 79 ust. 3),
2) 25% funduszy własnych banku w przypadku gdy podmioty te nie są
podmiotami powiązanymi z bankiem, (w sposób określony w pkt 1.)
LIMIT I (nie stosuje się go gdy):
1) stroną zobowiązaną wobec banku jest: Skarb Państwa, Narodowy Bank Polski,
Europejski Bank Centralny, rządy lub banki centralne państw członkowskich Unii…
… efektywności działania (np. rentowność, zyskowność kapitału),
b) wskaźniki płynności,
c) wskaźniki rotacji majątku obrotowego i zobowiązań bieŜących,
d) wskaźniki struktury bilansu (np. wskaźniki zadłuŜenia i moŜliwości obsługi długu),
e) współczynnik wypłacalności (w przypadku banków) i margines bezpieczeństwa (w
przypadku ubezpieczycieli),
2) mierniki jakościowe, do których zalicza się zwłaszcza:
a) jakość…
... zobacz całą notatkę
Komentarze użytkowników (0)